聯博全球高收益債券基金TA配息(台幣)，淨值一路跌（垃圾債只配垃圾價之經典藏金圖）

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聯博全球高收益債券基金TA配息(台幣)，淨值一路跌（垃圾債只配垃圾價之經典藏金圖）

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Zac101

新註冊會員

樓主

2022-02-28 11:47

Zac101

新註冊會員

樓主

2022-02-28 11:47

大家怎麼看這檔基金淨值一路下跌

強大

管理員

2樓

2022-02-28 15:55

強大

管理員

2樓

2022-02-28 15:55

大家都很想念的布魯斯大的經典文章。

持有聯博全球高收益債券基金AT股15年會發生甚麼事？
viewtopic.php?t=5419

mrchildren

名人堂

4樓

2022-02-28 16:39

mrchildren

名人堂

4樓

2022-02-28 16:39

"jack1234"
"Zac101"大家怎麼看這檔基金淨值一路下跌

要記住...垃圾債只配垃圾價...
要等它...跳水跌很大的時候, 記得加減買一些...

~~ 有本事買到3以下垃圾價, 現在怎麼看都划算 ~~

jack

請看傑克大當年發表的經典藏金圖，我供在電腦前當傳家寶

Re: （配息基金怎麼買績效最好？）視野拉遠一點，長線買點很好抓；抓長期趨勢，不抓短線起伏
viewtopic.php?f=25&t=6492&start=20

Kkk1

天使人

5樓

2022-02-28 17:43

Kkk1

天使人

5樓

2022-02-28 17:43

"mrchildren"
"jack1234"要記住...垃圾債只配垃圾價...
要等它...跳水跌很大的時候, 記得加減買一些...

~~ 有本事買到3以下垃圾價, 現在怎麼看都划算 ~~

jack

請看傑克大當年發表的經典藏金圖，我供在電腦前當傳家寶

Re: （配息基金怎麼買績效最好？）視野拉遠一點，長線買點很好抓；抓長期趨勢，不抓短線起伏
viewtopic.php?f=25&t=6492&start=20

大欽佩阿北了，感謝M大，收下來，我還是很菜之菜鳥，沒看過這篇

朱億文

註冊會員

7樓

2022-02-28 21:28

朱億文

註冊會員

7樓

2022-02-28 21:28

上次買在3.5啊～我又開始流口水了，如果這次掉到這，我就去解約儲蓄險！

But。。。友人叫我洗洗睡了做夢去。。。

Kkk1

天使人

8樓

2022-03-01 08:44

Kkk1

天使人

8樓

2022-03-01 08:44

"jack1234"WOW....唸考古系的嗎?!...哪裡挖出來的?!
時光飛逝, 都過3年了ㄟ....
很開心, 3年前的傑克跟現在的傑克, 思想ㄧ致, ....
很開心, 3年前的藏金圖, 現在一樣適用,....

jack

這是阿北之手稿，收下來，聞一聞，身輕氣爽 :

Hense

註冊會員

9樓

2022-03-15 18:00

Hense

註冊會員

9樓

2022-03-15 18:00

"朱億文"上次買在3.5啊～我又開始流口水了，如果這次掉到這，我就去解約儲蓄險！

But。。。友人叫我洗洗睡了做夢去。。。

3.38了，儲蓄險要解除封印了嗎

朱億文

註冊會員

11樓

2022-03-18 13:23

朱億文

註冊會員

11樓

2022-03-18 13:23

"Hense"
"朱億文"上次買在3.5啊～我又開始流口水了，如果這次掉到這，我就去解約儲蓄險！

But。。。友人叫我洗洗睡了做夢去。。。

3.38了，儲蓄險要解除封印了嗎 ?

我改買AA，這檔AT的績效不如預期，雖然試驗過兩個基金長期報酬率其實沒差多少，放個3年就出現1%~2%差異，還是AA 比較適合。

高收益必須低價進貨，對我這一半債基族而言，現在利差未超過500以上，還不到甜價，只小進一些貨。

PS : 我會放至少10年，所以是看"年化報酬率"，升息期間，AT 大概剩5%(最近幾年還出現4.5%而已)，AA 5~6%，這次進得比較多的反而是平衡型或收益入息型7%左右的股票型基金，先解了一筆到期儲蓄險(^^)。

KenZ

註冊會員

12樓

2022-03-18 17:26

KenZ

註冊會員

12樓

2022-03-18 17:26

"朱億文"
"Hense"
"朱億文"上次買在3.5啊～我又開始流口水了，如果這次掉到這，我就去解約儲蓄險！

But。。。友人叫我洗洗睡了做夢去。。。

3.38了，儲蓄險要解除封印了嗎 ?

我改買AA，這檔AT的績效不如預期，雖然試驗過兩個基金長期報酬率其實沒差多少，放個3年就出現1%~2%差異，還是AA 比較適合。

高收益必須低價進貨，對我這一半債基族而言，現在利差未超過500以上，還不到甜價，只小進一些貨。

PS : 我會放至少10年，所以是看"年化報酬率"，升息期間，AT 大概剩5%(最近幾年還出現4.5%而已)，AA 5~6%，這次進得比較多的反而是平衡型或收益入息型7%左右的股票型基金，先解了一筆到期儲蓄險(^^)。

高收益必須低價進貨，對我這一半債基族而言，現在利差未超過500以上，還不到甜價，只小進一些貨。

->請問要怎麼確認利差多少(該標的債券-美國10年期公債嗎?)

朱億文

註冊會員

13樓

2022-03-18 23:39

朱億文

註冊會員

13樓

2022-03-18 23:39

高收益債券利差是指「高收益債券殖利率」跟「美國10年期公債殖利率」的差異，把兩者殖利率相減即可得到利差。

Stock Q 中債券指數裡有利差，買什麼債可以去看什麼債的利差，我針對全球/美高收債來說。

簡單講如何運用:

高收益債利差通常被用來評估信用市場，利差上升可能預警了宏觀經濟的惡化。

舉凡各種"經濟危機"，高收益債券利差必然都會擴大。

若想投資高收益債券，可以考慮在"利差放大"後進場，及避免在利差縮小後進場。

利差縮小時雖然代表市場情緒穩定，但也意味著債券比較貴、殖利率(買進後收益)較低。
-----------------------------------
以下是我看雜誌投顧和上課的總結，但這是針對長期投資債券領息為目的者，而不是資本利得者，自行判斷參考:

高收益進場時機，全球和美高收利差盡量高過500以後再入場，興新市場則700以上(PS: 我投資至今，只有心冠疫情那年出現700這個目標，全球/美高收500以上好像有三次，我一直在想，會不會連投顧達人們也不建議買入新興債，利差設那麼高)。

這時大部分出現較大經濟危機，債券殖利率下跌，違約風險高(很多債券會減少單位配息，大大應該有印象心冠那年很多人在問，為啥配息減少了)，淨值一直下滑。

但利差和殖利率是相反的，雖然這時買進收益減少，但利差越大，也代表價格越便宜。

詳細的債券買入可以參考基金教母文章:
https://smart.businessweekly.com.tw/Cha ... 2&id=34513
------------------------------------
投資本來就是危機入市，便宜買入多一點單位數，也不怕吃到本金，所以我才會說對長期投資者來說，高收益要看的不是配息率，也不是資本利得，而是"年化報酬率"。

不過做功課都知道吧，純高收債現階段能維持年化報酬率5%~7%就很厲害了，越高的根本在騙菜鳥，一直拿你的本金在配息。

另外我這兒指的都是美元或臺幣計價債券，可不是本地債，小的我其實蠻牴觸除這兩幣別以外的債券，這匯率損失往往就大過配息了好嗎，別忘記那句警語:配息來源可能為本金，這裡的本金指的就是原投資金額+資本利得+"匯差"。

現在全球高收460幾，所以我一直在流口水啊～甜價會不會出現啊～

KenZ

註冊會員

14樓

2022-03-21 15:14

KenZ

註冊會員

14樓

2022-03-21 15:14

感謝朱大的經驗分享，受用無窮，適合剛進入債基市場的我，我會好好研讀您的回覆，再次感謝，預祝朱大投資滿滿、心想事成！！

gofat

天使人

15樓

2022-03-21 23:37

gofat

天使人

15樓

2022-03-21 23:37

謝謝朱大分享您之前經驗分享的買點很厲害
追蹤您的文學習

朱億文

註冊會員

16樓

2022-03-22 23:38

朱億文

註冊會員

16樓

2022-03-22 23:38

不客氣，互相學習~~

債基族的我也是跟人家學的，高收債有量化的數據(殖利率，利率，違約風險)，可以找相對低點，技術含量其實不高，報酬率不高，但適合求穩的人。

股票型基金就別學我抓低點了，我也剛學沒幾年，去年第一次買美增就買在高檔，差點摃龜，股票型得一隻一隻找低點，最後我也只學會最笨的方法，用大盤跌幅波段操作。

不如聽我朋友找"趨勢"，長期投資，這個我還在學。

股票基金還是請益其他有經驗的大大們比較保險。

gofat

天使人

17樓

2022-03-24 13:34

gofat

天使人

17樓

2022-03-24 13:34

學習債基主要是為了父母長輩
老人家都是喜歡看到每月現金入帳才有安全感
還好他們也是保守不敢一次投入或只聽理專買投資型保單
去年說服他們除了定存和保險也考慮買基金
我再加孝親金額貼一些幫買
然後債基為主搭配少量穩基金
希望這樣讓家庭財務安全網堅固一點

a1533062

天使人

18樓

2022-03-25 12:46

a1533062

天使人

18樓

2022-03-25 12:46

"gofat"學習債基主要是為了父母長輩
老人家都是喜歡看到每月現金入帳才有安全感
還好他們也是保守不敢一次投入或只聽理專買投資型保單
去年說服他們除了定存和保險也考慮買基金
我再加孝親金額貼一些幫買
然後債基為主搭配少量穩基金
希望這樣讓家庭財務安全網堅固一點

最近家母在問我美金儲蓄險,連忙阻止
還要看匯率啥的真不適合她
有想說幫她搭,但是自己還在學習中
真擔心哪天她自己一時衝動
就買下去了

KenZ

註冊會員

19樓

2022-04-26 16:43

KenZ

註冊會員

19樓

2022-04-26 16:43

謝謝朱大的分享，另外想問，前面幾位大大分享的「野村基金(愛爾蘭系列)-美國非投資等級債券基金(TD美元類股) ( 本基金之配息來源可能為本金 ) ( 原:野村基金(愛爾蘭系列)-美國高收益債券基金(TD美元類股) )」，如何透過STOCK Q找到這檔的利差，在去減掉美國10年債券，因為我進入STOCK Q好像都是用基金類型去做分類，不知道有沒影片或文章可以再讓小弟拜讀研究，謝謝

PS:因為最近債券淨值好像又往下掉了，想再看看利差是否是好水位可以再進場~

高收益進場時機，全球和美高收利差盡量高過500以後再入場，興新市場則700以上(PS: 我投資至今，只有心冠疫情那年出現700這個目標，全球/美高收500以上好像有三次，我一直在想，會不會連投顧達人們也不建議買入新興債，利差設那麼高)。

--> 大部分查到的都是您圖裡所說利差是用%代表，而非500、600、700的數字，所以有一點confused...

happyjet

天使人

20樓

2022-04-26 17:28

happyjet

天使人

20樓

2022-04-26 17:28

"KenZ"

高收益進場時機，全球和美高收利差盡量高過500以後再入場，興新市場則700以上(PS: 我投資至今，只有心冠疫情那年出現700這個目標，全球/美高收500以上好像有三次，我一直在想，會不會連投顧達人們也不建議買入新興債，利差設那麼高)。

--> 大部分查到的都是您圖裡所說利差是用%代表，而非500、600、700的數字，所以有一點confused...

這只是表示方法的不同，一個用基點表示，一個用百分比表示。一個基點=0.01%，所以500基點=5%，以此類推~

朱億文

註冊會員

21樓

2022-04-28 11:53

朱億文

註冊會員

21樓

2022-04-28 11:53

"KenZ"謝謝朱大的分享，另外想問，前面幾位大大分享的「野村基金(愛爾蘭系列)-美國非投資等級債券基金(TD美元類股) ( 本基金之配息來源可能為本金 ) ( 原:野村基金(愛爾蘭系列)-美國高收益債券基金(TD美元類股) )」，如何透過STOCK Q找到這檔的利差，在去減掉美國10年債券，因為我進入STOCK Q好像都是用基金類型去做分類，不知道有沒影片或文章可以再讓小弟拜讀研究，謝謝

...

基金的名稱已經告訴你答案了，看這個名稱:美國"非投資等級"債券基金。

高收債有很多名稱，信用等級較低、違約可能性與收益率較高的債券，一般稱為「高收益債」或「非投資等級債」或「垃圾債券」。

再來看月報內的投資區域:
投資於由美國與加拿大(北美)公司所發行、以美金計價之高收益債券及與債權。。。

所以屬於美國高收益債(其實基金名稱都幫你寫好了)，了解？參考那一個利差不用我說了吧。。。

還有利差已經是幫你算出來的，為何還要再去減一次？對"利差"定義是不是有什麼誤會？

另外，月報中有個"平均到期殖利率6.42%"，可以看出，這檔年化報酬率是6%~7% 左右，當然這指的是平均，可以參考。

要放長啊，別買了個一兩年說沒那麼多。。。