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長期投資(5年以上)該選擇ETF or 基金？
我的看法是要以ETF為主,以下分析給大家參考.
1.以5年以上的投資,基金費用率絕對是考量因素,這網路上很多了,就不多談.
2.長期下來基金很難擊敗ETF,這部份我比較想分享看法---實際上很難擊敗ETF,有時是我們當下的心情（信心不足）.
舉例說明,ETF追蹤市場,約略等於市場報酬--這大家應該認同.
如圖所示.
這兩檔摩根史丹利的美國基金,應該也算是很好的基金,取半年績效跟VTI和SPY比較的原因,
在於心情的轉折,當我們在這段期間看到基金落後市場表現時,心情會受影響,
落後1個月-3個月-半年-甚至到 一年的著急程度會不同,略約到半年至一年都沒起色就會覺得買到爛基金,
如果落後到1-2年,有些人就會覺得這基金的經理人是不是有問題,不能長期投資了...等..
造成無法有信心的持有,因為當基金表現不佳時,人們會找出100個理由來說嘴,市場再有風吹草動就賣光光了.
但了解ETF略約等於市場報酬本質的話,也相信市場有一天會回復,那持有的信心就會不同了.
所以我才會說難擊敗ETF,有時是我們當下的心情 ,是自己過不去,不是基金過不了.(當然也真的有很多基金過不了)
再附上基金最近的表現,這兩支基金的表現是很優秀的,
就算是長期優秀,可能某段時期的表現,讓你無法長期持有,
連優秀的基金都有落後市場的時侯,何況尚有很多奇奇怪怪的基金.....
人們也會被搞的不知所措...
所以我的結論
1.長期持有的標的(5-10-20年),以ETF為主,追蹤市場,相信市場會一直往前走,才有信心長期持有.(且能重壓,股債平衡)
2.波段操作基金為輔,基金對我來說是波段操作的利器,定期定額+低點加碼+適時停利,也許基金有時會落後市場,
但只是晚停利而已,不至於停不了利(標的也很重要).
QQQ的 AMZN 11.11%
VT的 AMZN 2.17%
AMZN 2.79%
景順的AMZN 9.4%
AMZN 7.28%
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